Шапка сайта

доходность

Доходность типовых
портфелей, На 1 апреля 2022

Тип портфеля

общ.

год.

Консервативный

14,75%

-4,85%

Умеренный 1

33,12%

-4,87%

Умеренный 2

32,30%

-5,88%

Агрессивный

38,68%

-6,84%

Почему инвесторы предпочитают ETF другим активам?

Что такое акции, облигации, взаимные фонды (ПИФы) слышали все. Но что такое Exchange Traded Fund (ETF) и чем он отличается от этих инструментов знают не многие.

В течение последних пяти лет инвесторы не только из России, но и со всего мира активно избавляются от традиционных активов и предпочитают им пассивно управляемые индексные фонды ETF.

Чем же привлекательны эти фонды?

Суть заключается в том, что ETF – это удачный гибрид акции и взаимного фонда (ПИФа). Вспомните, когда вы начинали инвестировать, то наверняка стояли перед выбором, а что же купить, акции Сбербанка или Газпрома? А может лучше что-то из зарубежного, например, Apple или Microsoft? А может лучше Facebook?

В этом плане ETF сильно упростит вам жизнь и не нужно больше метаться при выборе, туда или сюда. Вы можете купить всего 1 фонд, в который будут входить как эти, так и многие другие акции. Таким образом вы покупаете все разом, в одной корзине и не делаете ставку на одну «лошадь». Это одновременно и жизнь упрощает и позволяет диверсифицировать ваш портфель, минимизируя риски одного эмитента.

Те из вас кто только собирается или уже инвестирует в ПИФы, наверняка знают (а если нет, то вы сильно удивитесь), что средняя комиссия за управление в ПИФах составляет около 4%. В то время как в ETF она около 0,5%. Для примера я взял самый крупный ETF SPDR S&P 500 (SPY) и ПИФ Райффайзен-США, который инвестирует в тот же индекс. Так вот, комиссия за управление ПИФа составляет 3,6%, в то время как у ETF всего 0,09%, что в 40 раз меньше! А если взять другой ETF, iShares Core S&P500 ETF(IVV), отслеживающий тот же индекс S&P500, то комиссия у него 0,04%, а это уже в 90 раз меньше! Не плохо, не так ли?

Сейчас я предлагаю рассмотреть основные виды ETF, которые могут заменить любой традиционный инструмент, будь-то отдельно взятую акцию, облигацию, золото, недвижимость или валюту:

  1. Индексные
    Они повторяют динамику определенного индекса, который называется бенчмарком. Самым известным и крупным является SPDR S&P 500 ETF с тикером SPY, под управлением которого около 200 млрд долларов. Данный фонд отслеживает движение индекса S&P500, состоящего из 500 крупнейших компаний США по капитализации. Индексы могут быть основаны на акциях, облигациях, сырьевых товарах, или валютах.
    • ETF акций
      Они отслеживают определенный набор акций крупной , средней или малой капитализации. Самым масштабным из всех является Vanguard Total Stock Market ETF с тикером VTI. В него входит больше 1500 акций компаний, расположенных в Америке. Приятным бонусом могут стать дивиденды, которые фонд исправно платит каждый квартал. В данный момент они составляют 1,92% годовых, не считая роста самого фонда.
    • ETF облигаций
      Если вы хотите инвестировать в облигации, но боитесь ошибиться с выбором эмитента или нет достаточно средств чтобы распределить между разными компаниями, можно воспользоваться фондами, которые инвестируют в облигации различных компаний, отраслей или стран. Так iShares Core US Aggregate Bond с тикером AGG инвестирует как в государственные, так и в корпоративные облигации с рейтингами от ААА до В и выплачивает купоны в размере 2,37%. Согласитесь, не многие надежные банки в России сейчас предлагают такие валютные депозиты. Если же вы хотите получить бОльшие проценты, то можете выбрать SPDR Blmbg Barclays High Yield Bd ETF (JNK), который сейчас платит 5,96% годовых в валюте.
    • ETF недвижимости
      (REIT) Фонды инвестируют свои средства в акции компаний, которые строят коммерческую недвижимость или занимаются ее управлением. Например фонд Vanguard REIT ETF с тикером VNQ использует инвестиционный подход и отслеживает индекс MSCI REIT США. Этот индекс состоит из акций публичных акционерных инвестиционных фондов недвижимости (известный как REITs). Для инвестора этот вариант гораздо предпочтетельнее чем покупка физической недвижимости. В первую очередь это связано с ликвидностью, потому что порой тяжело продать обьект по рыночной цене и приходится скидывать, особенно во время кризисов. Вторым преимуществом является то, то не нужно самостоятельно заниматься управлением объектами и искать арендаторов. За вас это делает УК, выплачивая вам стабильно дивиденды.
    • Инверсные
      Орентированы показывать результаты, противоположные базовому индексу. Если вы например считаете что индекс S&P500 обвалится и хотите сыграть против него, на понижение, то можете использовать фонд ProShares Short S&P500 с тикером SH. Суть его довольно простая, если вы будете держать этот ETF и индекс упадет на 20%, то вы заработаете 20%!
    • С плечом
      Они позволяют без заемных средств получить плечо, для увеличения прибыли. Можно сказать что фонд ProShares UltraPro Short S&P500 с тикером SPXU является собратом предыдущего ETF, с той разницей, что при падении рынка на 20%, тут мы можем заработать не 20%, а в 3 раза больше, 60%!
  2. Активно управляемые
    Фонды, которые пытаются следовать своей собственной уникальной активной стратегии. Одним из таких фондов явяется WCM/BNY Mellon Focused Growth ADR ETF с тикером AADR. Это активно управляемый ETF ADRs (Американских депозитарных расписок), содержащий 20-30 акций компаний, которые сфокусированы на секторах в развитых и развивающихся рынках, за исключением США. Доходность данного фонда за последний год составила 16,25%. Не плохо, скажете вы. Но если посмотреть результаты за 5 лет, то общая доходность составила 50,7%, что все равно меньше доходности пассивно управляемого SPDR S&P 500(SPY), общая доходность которого превысила 70%.
  3. Товарные ETF
    Инвестиции в сырьевые активы, такие как драгоценные металлы, сельскохозяйственные продукты, углеводороды. Если вы верите в золото и хотите в него вкладываться, но возможности купить целых слиток пока нет, то можно купить фонд SPDR Gold Shares с тикером GLD, который покупает и хранит реальное физическое золото. Основное преимущество заключается в том, что вам не нужно платить 18% НДС при покупке и оплачивать услуги банка по хранению. Можно выбрать конечно ОМС, но к сожалению в АСВ эти средства не защищены, поэтому их можно легко потерять при отзыве лицензии.

20 июня

Бесплатный вебинар Владимира Савенка

Пошаговый план действий для тех, кто хочет взять личные финансы под контроль, создать капитал и реализовать важные материальные цели

2 апреля, бесплатный вебинар

Создание капитала через инвестиционные фонды

ПИФы, БПИФы, взаимные фонды и ETF

Финансовые консультанты нашей компании подберут для вас наилучшие решения и инструменты для реализации ваших финансовых целей

Подробнее

Вам также может быть интересно

7 декабря 2020

Что делать с $ миллионом, акции вместо депозита и где открыть счет для инвестирования?

Ответы на вопросы инвесторов Компания Pfizer – это навсегда! В моем банке сказали, что я зря держу деньги на депозите, а не в акциях. И предложили купить акции компа

3 декабря 2020

Финансовое планирование. Нужно ли это вам?

Что такое финансовое планирование? Это – управление своими финансами. Этот процесс можно разделить на несколько составляющих: Контроль своих доходов и расхо